Hipotecas, tipo variable superando al fijo. ¿Qué es mejor elegir?

Antes de lo esperado. Las tasas hipotecarias están volviendo a la “normalidad”, con tasas variables superando a las fijas en la baja, aunque pensar en términos generales en este frente corre el riesgo de ser engañoso. Intentemos comprender por qué y cómo avanzar para conseguir las mejores condiciones.

Ahorros a la vista

Según los datos de Facile.it , han llegado al mercado las primeras ofertas de hipotecas a tipo de interés variable con tipos inferiores a los fijos; Para un préstamo de 126.000 euros a 25 años (no son números aleatorios, sino la media de los préstamos en Italia), los tipos variables parten de un Taeg del 2,75%, mientras que los fijos parten del 2,93%. En cuanto a la cuota, considerando una hipoteca de 126.000 euros a 25 años que cubra el 70% del valor de la propiedad, esto se traduce en 567 euros para el tipo variable y 575 euros para el tipo fijo. Por lo tanto, la anomalía registrada en los últimos años, donde los tipos fijos eran más baratos que los variables (una excepcionalidad debido a la velocidad con la que el BCE subió los tipos entre 2022 y 2023), está remitiendo.

Esté atento a las promociones del mercado

Dicho esto, la recomendación es considerar las ofertas caso por caso. “Aunque el Euribor (índice de referencia para la constitución de hipotecas a tipo variable, ndr.) ha caído por debajo de los índices Irs (índice de referencia para los tipos fijos), muchos bancos están aplicando spreads mucho más bajos en las hipotecas a tipo fijo”, explica Guido Bertolino , responsable de desarrollo comercial de MutuiSupermarket.it. “Hasta finales de mayo están vigentes condiciones promocionales especialmente ventajosas sobre la tarifa fija”. Para todos, pues, se aplica el principio según el cual es posible obtener un ahorro significativo optando por una hipoteca verde, concedida si la financiación está destinada a la compra de un inmueble de clase A o B o a la renovación que permita el salto de al menos dos clases energéticas. La presencia de ofertas particulares en el mercado puede jugar un papel decisivo en la elección de la tarifa, que en cualquier caso queda vinculada a las condiciones de cada solicitante. Aquellos que tienen un ingreso estable y un trabajo “seguro” pueden verse más tentados a contratar una hipoteca a tipo de interés variable, y viceversa. Aunque la propensión individual al riesgo también cuenta, como en cualquier forma de inversión.

¿Qué elegir entre fijo y variable?

“Dado que se espera que el IRS se mantenga estable o ligeramente más alto, mientras que el Euribor aún debería disminuir al menos 30 puntos básicos de aquí a principios del próximo año, quienes aún no hayan identificado una propiedad podrían comenzar a evaluar ofertas de tasa variable que deberían ofrecer costos de interés más bajos durante los próximos dos años”, agrega Bertolino. Cabe señalar que siempre existe la posibilidad de evaluar la gestación subrogada si las condiciones del mercado cambiaran. Al respecto, el último Observatorio mensual de MutuiOnline.it, relativo al mes de abril, informa que el mes pasado se registró una caída en la incidencia de las gestaciones subrogadas, que pasó del 37,6% del total, registrada en el primer trimestre, al 31,5%. Un peso tan reducido de la supresión de la antigua hipoteca, para sustituirla por una nueva, no se veía desde el primer trimestre de 2024 y esto se explica a la luz de que ya en trimestres pasados ​​quienes tenían interés en suprimir, lo habían hecho. No se puede descartar que, en caso de nuevos recortes en el coste del dinero por parte del BCE, asistamos a una nueva ola de sustitutos.