Les taux baissent, les prêts hypothécaires à taux variable sont plus pratiques

Le cycle haussier semble avoir fait son temps et pour ceux qui ont un prêt immobilier à taux variable, une trêve est visible : la Banque centrale européenne a entamé une phase de refroidissement des taux et une nouvelle baisse , considérée comme probable en juin 2025, promet d'alléger les mensualités déjà à court terme. Après des mois d’augmentation des prix, c’est un changement de rythme qui ressemble à une bouffée d’air frais pour beaucoup. Voyons les effets concrets de ce renversement sur la réalité des prêts hypothécaires en Italie.

La BCE baisse ses taux : qu'advient-il des prêts hypothécaires à taux variable ?

Selon des sources rapportées par Bloomberg, une baisse de 25 points de base est considérée comme hautement probable lors de la réunion de juin, aidée par l'attitude plus souple exprimée par certains membres du conseil d'administration de la BCE. Aucune confirmation officielle, mais le marché évolue comme si l'annonce était déjà écrite.

De son côté, la Banque centrale a déjà abaissé ses taux d'intérêt directeurs de 75 points de base depuis le début de l'année , et les analystes s'attendent à ce que cette tendance se poursuive. L'effet est visible sur les taux interbancaires : l'Euribor 3 mois, qui sert de boussole aux prêts immobiliers à taux variable, est tombé à 2,32 % en moyenne dans les premiers jours d'avril, marquant une baisse de 12 points de base par rapport à mars et de plus d'un demi-point par rapport à fin 2024.

Il n’est donc pas surprenant que le coût des nouveaux prêts hypothécaires commence également à suivre la même trajectoire : en mars 2025, le taux moyen des prêts hypothécaires résidentiels était tombé à 3,14 %, une forte baisse par rapport aux 4,42 % enregistrés en décembre.

De combien les taux hypothécaires à taux variable vont-ils baisser en 2025 ?

Dans les prêts à taux variable , la mensualité suit l'évolution des indices de référence (comme l'Euribor) et diminue donc dès que ceux-ci baissent. En pratique, la baisse des taux décidée à Francfort se traduit presque immédiatement par une réduction des mensualités pour les détenteurs d'un prêt hypothécaire indexé.

Pour un emprunteur typique, une réduction de 25 points de base (0,25 %) signifie environ 17 euros de moins à payer chaque mois . Si de nouvelles réductions interviennent dans les mois à venir, les économies pourraient atteindre environ 40 euros par mois.

Avec la baisse d'avril, le TAN moyen des prêts hypothécaires à taux variable est passé de 3,69% à 3,44%, ramenant la mensualité d'un prêt hypothécaire de 150 000 euros sur 20 ans d'environ 884 à 865 euros : dix-neuf euros de moins, mis dans votre poche sans rien faire.

Or, si une nouvelle baisse de 25 points de base devait intervenir en juin, comme beaucoup l'attendent, selon les rumeurs recueillies par Bloomberg, le taux pourrait tomber à 846 euros. En deux temps, l'économie globale atteindrait 38 euros par mois.

Exemple pratique : combien vous économisez sur le versement avec les nouveaux taux

Pour de nombreuses familles italiennes, cette baisse des taux se traduit par un soulagement concret. Ces dernières années, la majorité des personnes ayant souscrit un prêt immobilier ont choisi un taux fixe (plus de 80 % des nouveaux contrats), se protégeant ainsi des fluctuations . Des milliers de familles disposant de prêts hypothécaires à taux variable ont vu leurs taux augmenter rapidement pendant les hausses de taux de la BCE.

Il suffit de penser qu'à la mi-2022, le montant moyen d'un prêt immobilier classique de 126 000 € était d'environ 456 €, pour atteindre environ 752 € fin 2023. Aujourd'hui, la tendance s'est enfin inversée : les mensualités indexées reviennent progressivement sous la barre des 600 €, ce qui donne un coup de pouce aux budgets familiaux. Même 20 à 30 € de moins par mois peuvent sembler peu, mais au cours d’une année, cela représente quelques centaines d’euros économisés qui peuvent être utilisés pour d’autres dépenses importantes.

Les prêts hypothécaires à taux variable sont plus avantageux pour les familles italiennes

La baisse des taux est une bonne nouvelle, en particulier pour ceux qui ont déjà un prêt hypothécaire à taux variable en place. Les avantages sont immédiats et automatiques , puisque le versement est recalculé périodiquement en fonction de la nouvelle valeur Euribor (généralement tous les un ou trois mois).

Les familles qui ont eu du mal à faire face aux augmentations de 2023 pourraient désormais voir un signe précoce d’un renversement de situation. De plus, la perspective de nouvelles réductions dans les mois à venir rend le scénario encore plus favorable. Les détenteurs de prêts hypothécaires à long terme pourraient bénéficier d’une économie totale de plusieurs milliers d’euros, si la tendance à la baisse se poursuivait tout au long de 2025.

Prêts immobiliers 2025 : fixe ou variable ? Les offres comparées

La baisse des taux d’intérêt change également le scénario pour ceux qui s’apprêtent à demander un prêt hypothécaire. Pendant une grande partie de l’année 2023, les prêts hypothécaires à taux fixe étaient nettement moins chers que ceux à taux variable, mais l’écart se réduit désormais. Selon MutuiOnline, en avril 2025, les meilleurs taux fixes du marché se situent autour de 2,2 %, tandis que les taux variables se situent autour de 2,6 %, soit une différence de quelques dixièmes de point.

En moyenne en mars, le taux fixe était encore autour de 2,82% Tan (versement d'environ 818 € sur 150 000 € en 20 ans) contre environ 3,7% du taux variable, mais après la dernière baisse l'avantage du taux fixe s'est réduit à quelques dizaines d'euros sur le versement standard.

Aujourd’hui déjà, les offres variables, presque alignées sur les niveaux fixes, ne manquent pas, signe que l’écart se réduit. Les experts prédisent qu’à mesure que les coupes budgétaires se poursuivront, cet écart disparaîtra. Alors que l'Euribor devrait encore baisser (certains disent en dessous de 2% d'ici la fin de l'été), les taux variables pourraient devenir compétitifs, voire moins chers que les taux fixes d'ici la fin de l'année. Pour les nouveaux emprunteurs, c'est donc un choix ouvert : le taux fixe offre la certitude d'une mensualité constante, tandis que le taux variable démarre légèrement plus haut mais avec des perspectives concrètes de baisse future si la tendance des taux se confirme.