Banca Ifis aumenta a oferta para levar para casa a ilimitação. Prêmio de 5% com mais de 90% das assinaturas

MILÃO – O Banca Ifis finalmente optou pelo relançamento. Para concluir a oferta pública de aquisição – e poder prosseguir com a fusão – a instituição de Fürstenberg decidiu reconhecer um prêmio em dinheiro de 5% , equivalente a 0,1775 euros, por cada ação da oferta entregue , caso o limite de adesão seja superior a 90% do capital . Aos preços atuais do mercado de ações, o valor total da oferta pública de aquisição subiria para 313 milhões de euros.

Um prêmio em dinheiro na mesa, mas condicional

A proposta da Ifis é composta por duas partes: uma em ações , na proporção de 0,1 ação do Banca Ifis para cada ação do illimity Bank, e uma em dinheiro , equivalente a 1,506 euros se o limite de prêmio não for atingido e 1,6835 euros caso contrário. Aos preços de ontem, isso se traduz em uma contraprestação máxima de 3,871 euros por ação, ainda com um prêmio em relação aos preços atuais do mercado de ações, mas longe dos máximos alcançados pela ação illimity em 2021, de quase 14 euros.

“Não há negociações com a illimity”

O objetivo do relançamento, explica o Ifis, é superar o limite necessário para concluir a deslistagem em decorrência da oferta, "em linha com o objetivo declarado" de "acelerar o início do processo de integração entre o Banca Ifis e a illimity". A proposta, admite o presidente Ernesto Fürstenberg à Ansa , deve ser atribuída a uma decisão independente do acionista majoritário, a holding familiar La Scogliera, e "não há negociações em andamento com a contraparte" .

Ifis teme uma minoria bloqueadora

O que a administração quer evitar é a possibilidade de ter uma minoria na assembleia de acionistas que bloqueie operações extraordinárias, como a saída da bolsa de valores ou a incorporação de empresas do grupo Ifis. Um risco que ganhava contornos cada vez mais concretos com o estabelecimento de um pacto consultivo que abrange aproximadamente 27,2% do capital, incluindo a participação do fundador Corrado Passera .

Uma primeira contramedida tomada pela Ifis foi aumentar o sublimite essencial para a eficácia da oferta pública de aquisição (OPA) sobre sua rival de 45% mais uma ação para 60%. Com as subscrições ainda estagnadas em torno de 25%, o novo incentivo visa atrair os acionistas mais hesitantes nos últimos dias disponíveis, antes do encerramento da oferta, previsto para esta sexta-feira.