Nowe groźby Trumpa dotyczące taryf niepokoją inwestorów: Rozpoczyna się globalna fala wyprzedaży!
Rynki globalne rozpoczęły tydzień od presji sprzedaży, pośród obaw, że niepewność w handlu między USA a innymi krajami może ponownie wzrosnąć.
Obawy o potencjalny wpływ polityki protekcjonistycznej wdrażanej przez administrację USA na gospodarkę i handel trwają. Podczas gdy istnieje wiele niepewności w skali globalnej, zwłaszcza taryfy, często zmieniająca się polityka prezydenta USA Donalda Trumpa również utrudnia inwestorom podejmowanie decyzji.
W miarę jak zbliża się termin odroczenia wprowadzenia ceł, przypadający na 9 lipca, inwestorzy zaczynają przyjmować ostrożne stanowisko po ogłoszeniu Trumpa, że powiadomi kraje handlujące ze Stanami Zjednoczonymi o planowanych cłach za pośrednictwem listu. Cła te wejdą w życie 1 sierpnia.
Podczas gdy sytuacja ta zwiększyła percepcję ryzyka na rynkach globalnych, rynki globalne rozpoczęły nowy tydzień z presją sprzedaży z powodu obaw, że ryzyko inflacji będzie kontynuowane wraz z wojnami handlowymi i że rentowność firmy może zostać negatywnie dotknięta. Oczekuje się, że Trump rozpocznie dziś wysyłanie listów celnych do krajów.
Ponadto, dzisiejsze ogłoszenie Trumpa o nałożeniu 10-procentowego cła na kraje popierające antyamerykańską politykę BRICS jeszcze bardziej wzmogło obawy dotyczące ryzyka wojny handlowej.
Analitycy przypomnieli, że indeksy S&P 500 i Nasdaq pobiły rekordy w zeszłym tygodniu na skutek pozytywnego wpływu danych ekonomicznych w USA. Stwierdzili również, że w nowym tygodniu nasiliły się obawy dotyczące polityki handlowej Trumpa.
Z drugiej strony, podczas gdy na całym świecie trwają obawy ekonomiczne i geopolityczne, w zeszłym tygodniu inwestorzy uważnie śledzili rozwój sytuacji w gospodarce USA. Prezydent USA Trump podpisał ustawę, która obejmuje kompleksowe obniżki podatków i wydatków uchwalone przez Kongres. Trump powiedział o ustawie: „Ustawa ta wywoła ogromny wzrost gospodarczy i podniesie na duchu ciężko pracujących obywateli, którzy utrzymują ten kraj na powierzchni”.
Szacuje się, że omawiany projekt ustawy zwiększy deficyt budżetowy kraju o 3,4 biliona dolarów do 2034 r., jednak rzeczniczka Międzynarodowego Funduszu Walutowego (MFW) Julie Kozack stwierdziła, że MFW podtrzymuje swoje stanowisko, iż Stany Zjednoczone powinny stopniowo zmniejszać swój deficyt budżetowy.
Oprócz tych wydarzeń, raport o zatrudnieniu opublikowany w USA w zeszłym tygodniu wskazał, że rynek pracy w tym kraju pozostał silny. Pozytywne sygnały otrzymane w odniesieniu do rynku pracy, który ma znaczący wpływ na decyzje Fed dotyczące polityki pieniężnej, wywołały niepewność co do cyklu łagodzenia polityki pieniężnej Banku. Podczas gdy prognozy dotyczące cen na rynku pieniężnym, że Fed obniży stopy procentowe łącznie 3 razy w ciągu roku, osłabły, prawdopodobieństwo, że Fed obniży stopy procentowe o 25 punktów bazowych we wrześniu spadło z 88 procent do 66 procent.
Po uwzględnieniu tych zmian oprocentowanie 10-letnich obligacji amerykańskich wynosi 4,3310 procent.
Cena uncji złota wzrosła o 0,3 procent do 3337,20 dolarów w piątek i obecnie wynosi 3307 dolarów, spadając o 0,9 procent. Indeks dolara zamknął tydzień na poziomie 97,18 w piątek i wynosi 97,15 w pierwszym dniu handlowym tygodnia.
8 krajów członkowskich grupy OPEC+, która składa się z Organizacji Krajów Eksportujących Ropę Naftową (OPEC) i niektórych krajów producenckich spoza OPEC, zdecydowało o zwiększeniu produkcji ropy o 548 tysięcy baryłek dziennie w sierpniu w porównaniu z lipcem. Po tej decyzji cena baryłki ropy Brent wynosi 67,6 USD, co oznacza spadek o 0,43 procent w nowym dniu.
Giełda papierów wartościowych w Nowym Jorku była zamknięta w piątek z powodu święta Dnia Niepodległości w USA. Kontrakty terminowe na indeksy w USA rozpoczęły nowy dzień z negatywnym trendem.
OBAWY DOTYCZĄCE TARYF SPOWODOWAŁY RÓWNIEŻ WZROST SPRZEDAŻY W EUROPIENa dwa dni przed 90-dniowym zawieszeniem ceł przez prezydenta Trumpa w „Dniu Wyzwolenia” i wciąż niedokończoną umową handlową z głównymi partnerami handlowymi, takimi jak Japonia i Unia Europejska (UE), ceny na europejskich giełdach znalazły się pod presją.
Europejskie giełdy również straciły na wartości po doniesieniach, że Pekin zamierza odwołać część dwudniowego szczytu z przywódcami UE zaplanowanego na późniejszy okres miesiąca, co jest oznaką zaostrzenia się napięć dyplomatycznych i handlowych między Chinami a UE.
Prezes EBC Christine Lagarde powiedziała w zeszłym tygodniu, że obecne stopy procentowe znajdują się na odpowiednim poziomie, a bank trzyma się średnioterminowego celu inflacyjnego wynoszącego 2%.
Zgodnie z danymi makroekonomicznymi ogłoszonymi w regionie w piątek, wskaźnik cen producenta w strefie euro za maj okazał się zgodny z oczekiwaniami, spadając o 0,6 proc. miesięcznie i rosnąc o 0,3 proc. rocznie.
Zamówienia fabryczne w Niemczech spadły w maju o 1,4 procent, czyli bardziej niż oczekiwano, z powodu spadku popytu w kraju.
Podczas gdy indeks FTSE 100 w Anglii był płaski, indeks DAX w Niemczech spadł o 0,75 proc., indeks FTSE MIB 30 we Włoszech spadł o 0,80 proc., a indeks CAC 40 we Francji spadł o 0,75 proc. Kontrakty terminowe na indeksy w Europie rozpoczęły nowy dzień z negatywnym trendem.
NIEPEWNOŚĆ CELNA DOTKNĘŁA AZJATYCKICH RYNKÓW GIEŁDOWYCHRynki azjatyckie są w tym tygodniu na kursie negatywnym z powodu niepewności dotyczącej taryf. Trump wcześniej oświadczył, że jest sceptyczny co do możliwości zawarcia umowy handlowej z Japonią. Dlatego powiedział, że napisze list do Japonii, mówiąc: „Bardzo dziękujemy i wiemy, że nie możecie zrobić tego, czego potrzebujemy, więc płacicie 30%, 35% lub ilekolwiek ustalimy”.
Główny negocjator handlowy Japonii, Ryosei Akazawa, powiedział, że delegacje japońska i amerykańska prowadzą serdeczne rozmowy na temat możliwej umowy, ale że zasadnicze różnice nadal nie zostały rozwiązane.
Analitycy stwierdzili, że oświadczenie Trumpa o nałożeniu 10-procentowego cła na kraje, które popierają antyamerykańską politykę BRICS, miało również wpływ na presję sprzedażową na rynkach azjatyckich.
Z drugiej strony, niepewność związana z polityką stóp procentowych Banku Japonii (BoJ) utrzymywała się, powodując spadki na japońskim rynku akcji.
W wyniku tych wydarzeń indeks Nikkei 225 w Japonii spadł o 0,5 proc., indeks Hang Seng w Hongkongu spadł o 0,5 proc., indeks Shanghai Composite w Chinach spadł o 0,2 proc., a indeks Kospi w Korei Południowej wzrósł o 0,2 proc.
SALDO GOTÓWKI W SKARBIE BĘDZIE MONITOROWANEW piątek indeks BIST 100 na Borsa Istanbul, który podążał za kursem kupujących, zamknął dzień wzrostem wartości o 0,46 proc. do 10 275,75 punktów. Na rynku kontraktów terminowych i opcji Borsa Istanbul (VIOP) kontrakt terminowy na sierpień oparty na indeksie BIST 30 był notowany na poziomie 12 153,00 punktów, nieznacznie poniżej normalnego zamknięcia sesji wieczornej w piątek wieczorem.
Podczas gdy w piątek para USD/TRY zamknęła się na poziomie 39,8473, odnotowując wzrost o 0,1 proc., na otwarciu rynku międzybankowego kurs wynosi 39,9274, odnotowując wzrost o 0,2 proc.
Analitycy stwierdzili, że dziś będziemy monitorować stan gotówki w skarbcu, sprzedaż detaliczną w strefie euro, indeks zaufania inwestorów Sentix i zamówienia fabryczne w Niemczech. Zauważyli też, że z technicznego punktu widzenia poziomy 10 300 i 10 400 punktów w indeksie BIST 100 stanowią opór, natomiast 10 100 i 10 000 punktów stanowią wsparcie.
Oto dane, które warto śledzić na dzisiejszych rynkach:
09.00 Niemcy, maj produkcja przemysłowa
09.00 Wielka Brytania, indeks cen domów w czerwcu
11.30 Strefa euro, lipiec Indeks zaufania inwestorów Sentix
12.00 Strefa Euro, sprzedaż detaliczna w maju
17.30 Türkiye, czerwcowy bilans gotówki w skarbcu
SÖZCÜ
